Глава Nvidia редко говорит тихо, но в этот раз даже по его меркам заявление получилось смелым: компания рассчитывает вырасти на 70% год к году. При текущей выручке около $400 млрд за финансовый год это означает почти $680 млрд в следующем. Цифра прозвучала на конференции Goldman Sachs Communacopia + Technology, и Хуанг повторил её уже не в первый раз — аналогичный прогноз компания давала месяцем ранее вместе с квартальным отчётом.
Основание для уверенности — позиция Nvidia внутри всей AI-экосистемы. По словам Хуанга, компания «обслуживает каждую модель»: Anthropic, OpenAI, Google и десятки лабораторий поменьше строят свои системы на её чипах. Одна вычислительная система — комбинация 72 GPU Blackwell и 36 CPU Grace — стоит $8,5 млн и весит как небольшой автомобиль по количеству деталей: два миллиона компонентов и 250 000 киловатт потребления. Заказы на неё растут на 27% в месяц — не в год, а именно в месяц.
Хуанг утверждает, что Nvidia в буквальном смысле отслеживает каждый гигаватт электричества и каждую пустую бетонную коробку под дата-центр на планете, потому что все — от облачных провайдеров до AI-стартапов — отчитываются перед компанией о своих планах закупок. Отдельно он прокомментировал критику так называемых «циркулярных сделок», когда Nvidia инвестирует в компании, которые затем покупают её же чипы. Ответ был предельно циничным: «Мы вкладываем доллар, получаем сто. Если это и называется циркулярностью — давайте делать так почаще».
При этом сам рынок понимает риски: конкуренция усиливается со всех сторон — гиперскейлеры вроде Amazon, Microsoft и Google строят собственные чипы, AI-лаборатории делают то же самое, добавляются новые игроки вроде Cerebras и Etched. История технологий знает мало примеров, когда монополия держится вечно. Но пока каждый крупный AI-проект так или иначе завязан на Nvidia, и обещание роста на 70% выглядит не хвастовством, а трезвым расчётом человека, который видит заказы всей индустрии на несколько шагов вперёд.
Во что углубиться:
- Циркулярные сделки в AI-индустрии: как инвестиции Nvidia в стартапы влияют на реальный спрос и оценку рынка
- Конкуренты Nvidia на рынке AI-чипов: что предлагают Cerebras, Etched и собственные разработки Google и Amazon
- Сколько электричества требуют дата-центры для AI: масштаб энергетической проблемы индустрии